阿里巴巴：余额宝的最强劲敌？

　　近日，余额宝年化收益率濒临跌破4%的边缘，曾经风光无限的余额宝现在似乎早已是风光不再，欲正式进入“3时代”。在这个余额宝所面临寒冬时代，更寒冷的不仅在于央行降息带来的影响以及同质化严重的同类互联网金融产品竞争，还在于阿里巴巴上市给余额宝带来的诸多影响。四面楚歌之际，这一场余额宝“保卫战”该如何来打？

　　来自央行降息的影响

　　中国人民银行于2014年11月22日发布，即日起下调金融机构人民币贷款和存款基准利率。金融机构一年期贷款基准利率下调0.4个百分点至5.6%；一年期存款基准利率下调0.25个百分点至2.75%，同时将金融机构存款利率浮动区间的上限由存款基准利率的1.1倍调整为1.2倍。

　　因央行降息，诸多金融产业都受到了影响，譬如：股市，原油价格等。余额宝作为互联网金融的领头羊受到的冲击显而易见。从其收益方面即可看到，自去年年底余额宝收益一路下滑，从去年年底7%的年化收益一路下跌，近日又再被降息浪潮添了一剂猛油，收益已与银行定期相近，除了灵活存取加上阿里的各种活动机制以外，已再无大优势，或只能成为一个小额流动资金的临时存储平台。

　　群雄割据的互联网金融竞争格局

　　自余额宝诞生以来，单从普及率来看，其成功的将互联网金融带至众人视野之内，教育了众多用户参与互联网金融，让一众用户用最前沿的互联网思维去了解“钱生钱”。这完成了许多从事互联网金融的行业人所梦寐以求用户目标。于是，互联网金融行业纷纷在等着余额宝出“茬子”。纷纷将自己的产品与余额宝做差异化优势，蓄力待发。待时机成熟，企图分食其庞大的用户体系。例如壹钱包（活钱宝）、天天基金网（活期宝）、微信（理财通）、互贷（日盈宝、月盈宝）等从收益和产品特性等方面与余额宝做出差异化产品策略。

　　阿里上市后的人员流动问题对余额宝的影响

　　不久前有媒体曝出，阿里完成美国股票历史上最大IPO，或迎来一轮大规模的员工离职潮。文中给出的核心理由之一是，阿里有一万名员工分享200亿美金，这些人都将成为千万富翁。虽然其中不乏夸大之处，举证也毫无严谨可言。不过，阿里有大量员工离职确是一个不争的事实，而且这一现象早在阿里上市前不久就已经出现。

　　据非官方消息透露，在阿里上市前，每日就有数十名员工离职，而且其中大多数为中层员工。究其原因也不难理解，随着阿里巴巴走向国际化，高层的人才选拔大多数时候会更倾向于采取“空降”的策略，如此一来一定程度上切断了老员工的上升渠道。再加上阿里上市使得一部分中层员工凭借手中的股票“晋升”为百万富翁、千万富翁，朝九晚五，冲KPI的生活已经不再适合他们。要知道，人人都有一颗创业的心。相比于给大公司打工，手握资本和工作经验，这些“新贵”自然更倾向于趁着年轻去实现心中的抱负。

　　此外据调查，为了上市冲业绩，近半年多来阿里方面加给员工的KPI越来越重，导致一些员工不堪重负。 “虽然公司没有强制要求上班打卡，但是工作量摆在那，自己必须在一定时间内完成，所以加班加点是常有的事，这半年来尤甚。”一位阿里员工抱怨。

　　“月入上万，在阿里上班，是很多亲戚朋友羡慕的对象。但是我现在感觉自己一个人在干两个人甚至是三个人的活。超负荷工作后，原来的阿里味也变了”另外一位离职受访者道出了许多阿里人的苦衷。要不是他的倾心相诉，谁能想象被媒体吹捧的阿里人“辉煌背后的难言之隐”。当然，这也是一些底层职工离开阿里的原因之一。现在，身贴“阿里巴巴”的工作经验，离开阿里后工资很容易翻倍上涨，何乐不为？

　　从阿里巴巴上市带来的离职潮对余额宝带来的蝴蝶效应来看，余额宝在这样一个内忧外患的关键时期，保本固原才是最为重要的。因此，余额宝正花大量心思在内部建设上，而对于央行降息影响以及互联网金融竞争对手方面已然力不从心，用户流失似乎也在所难免。

　　当核心员工们离开，谁来继续推进余额宝的发展，一个马云可以做到吗？马云在“双12”之际的全民散财行动能做到吗？纷纷想入赘阿里旗下的新鲜血液短期内能做到吗？对于似乎开始呈现颓势的余额宝来说，接下来的消化和调整恐怕最起码还需要一到两年的时间。小编做为一名使用余额宝近两年的老用户，也希望余额宝能挺过这最艰难的时刻，为众多“宝粉”长久的服务下去。